Wpływ credit ratingów krajów na zmienność kursów akcji banków europejskich

Celem rozdziału jest badanie wpływu zmian credit ratingów krajów na zmienno ść kursów akcji banków europejskich. Dokonano przeglądu literaturowego, a na jego podstawie postawiono następującą hipotezę badawczą: zmiana credit ratingu krajów wpływa istotnie statystycznie na zmienność kursów akcji banków europejskich. Do badania wykorzystano długoterminowe credit ratingi publikowane przez S&P w latach 2004–2015. Do analizy zastosowano zmienność 90-dniową. Jako zmienne zależne użyto zmiennych makroekonomicznych oraz finansowych banków. Dane pobrano z bazy danych Thomson Reuters Database, Bloomberg oraz bazy Banku Światowego.